泰国新闻网XTHAI专题报道–柬埔寨汇旺集团（Huione Group）再陷风暴中心！5月1日，美国财政部金融犯罪执法网络（FinCEN）点名汇旺集团为重大洗钱风险机构，提议禁止其接入美国金融体系，指控其为东南亚跨国犯罪组织及朝鲜相关实体洗钱，涉及至少40亿美元的非法资金。此举被视为对汇旺集团的“死刑宣判”，令这家东南亚金融巨头的命运岌岌可危。回顾过去一年，汇旺集团负面新闻不断，从加密货币冻结到联合国警告，其与黑灰产业的深层纠葛逐步暴露，信誉与市场份额持续崩塌。美国制裁是否会成为压垮汇旺的最后一击？让我们一探究竟。
汇旺集团：从东南亚金融明星到争议漩涡
汇旺集团是一家总部位于柬埔寨金边的综合性金融企业集团，成立于2014年，业务涵盖支付服务、加密货币交易、保险及房地产等多个领域。其核心子公司包括汇旺支付（Huione Pay）、汇旺加密货币平台（Huione Crypto）及汇旺担保（现更名为好旺担保），以高效的第三方支付和担保服务闻名，深受柬埔寨及东南亚商家和个人的青睐。汇旺支付一度被誉为柬埔寨的“支付宝”，而好旺担保则以Telegram为主要平台，提供加密货币交易及担保服务，广受跨境电商和金融从业者欢迎。据报道，汇旺集团与柬埔寨执政家族洪氏（Hun family）关系密切，其董事之一洪托（Hun To）为现任总理洪玛奈的堂兄，这一背景为其快速发展提供了便利，但也为其招致政治敏感性质疑。
然而，地处电信诈骗和黑灰产业猖獗的东南亚，汇旺集团的快速崛起难免与非法活动产生关联。在Telegram上，好旺担保的业务群公开提供黑产渠道资源，如洗钱服务、个人数据交易等，已是业内公开的秘密。这种与黑灰产业的深度绑定，成为汇旺集团盛极而衰的根源。
信誉崩塌的开端：2024年的多重打击
汇旺集团的麻烦始于2024年。7月，区块链分析公司Elliptic发布报告，指控汇旺担保自2021年起通过加密钱包接收超110亿美元资金，主要使用USDT（泰达币），其中包括2962万USDT因涉嫌洗钱被泰达公司冻结。报告揭示汇旺担保与“杀猪盘”电信诈骗及网络犯罪密切相关，引发媒体广泛关注。 同月，谷歌因Elliptic的调查结果，将好旺担保（Huione Guarantee）从其应用平台下架，进一步重创汇旺声誉。
此外，汇旺集团被曝与柬埔寨臭名昭著的太子集团（Prince Group）存在业务往来，后者因涉嫌经营非法博彩和诈骗园区备受诟病。外界质疑汇旺是否通过太子集团的网络为黑产提供金融支持，但汇旺对此始终未予正面回应。试图挽救声誉的汇旺集团于2024年将汇旺担保更名为好旺担保，分割业务线以“断臂求生”，并通过媒体宣传其业务正常发展，辟谣相关指控。然而，市场反应冷酷，商家开始撤离其Telegram业务群，合作商转向其他支付平台，汇旺的市场活跃度显著下滑。
支付帝国崩塌：联合国警告与市场抵制
汇旺集团的危机在2024年底进一步加剧。联合国发布报告，警告东南亚网络诈骗团伙的技术威胁，点名汇旺担保等非法加密货币项目为犯罪集团的“有力工具”。报告称，汇旺的加密货币交易平台为跨境电信诈骗提供了便捷的洗钱渠道，其缺乏有效的反洗钱（AML）和客户身份识别（KYC）措施，助长了非法活动。 此事令汇旺集团的恶名从区域性争议上升至国际层面，声誉几近崩盘。
市场上，汇旺的加密货币地址频频被冻结。2024年6月，汇旺关联地址因涉及Atomic Wallet、Coinspaid和Alphapo的网络攻击被区块链追踪公司标记，导致数百万美元资金被锁定。2024年年中，汇旺担保还被指处理了日本DMM比特币交易所3050万美元黑客攻击的赃款，资金流向直接指向朝鲜黑客组织Lazarus Group。 这些事件导致商家和用户对汇旺的支付地址“谈虎色变”，抵制情绪高涨。2025年1月，柬埔寨国家银行撤销汇旺支付的运营牌照，标志着其国内合法性遭受重创。 与此同时，东南亚其他支付和担保平台，如泰国和越南的本地服务商，趁机抢占市场，汇旺的市场份额急剧萎缩。
死刑宣判：美国制裁的致命一击
2025年5月1日，美国财政部金融犯罪执法网络（FinCEN）正式认定汇旺集团为“首要洗钱风险机构”，提议禁止美国金融机构为其或其代表开立或维持代理账户或通汇账户。FinCEN指控汇旺集团在2021年8月至2025年1月间，洗钱总额至少40亿美元，其中包括3600万美元的“杀猪盘”诈骗资金和3700万美元的朝鲜网络攻击赃款。汇旺集团被指为东南亚跨国犯罪组织及朝鲜Lazarus Group提供洗钱服务，其美元挂钩稳定币USDH（2025年1月推出）因“无法冻结”特性，成为犯罪活动的理想工具。 美国财政部长斯科特·贝森特（Scott Bessent）痛斥汇旺为“恶意网络犯罪分子的首选市场”，强调制裁将重创其全球金融网络。
汇旺集团多年来试图通过拓展保险、房地产等合法业务“洗白”形象，但美国制裁彻底堵死了其国际化道路。FinCEN的提案援引《美国爱国者法案》第311条款，堪称金融领域的“核选项”，一旦实施，汇旺将失去与全球银行体系的联系，业务运营将陷入瘫痪。
后续猜想：汇旺的末路？
汇旺集团的未来一片黯淡。美国制裁提案已开放30天公众反馈期，若无意外，预计6月正式生效。 汇旺集团至今未对制裁发表公开声明，媒体联系也未获回应，显示其内部可能已陷入混乱。 柬埔寨政府虽声称打击诈骗园区，但对汇旺与执政家族的关联保持沉默，短期内难以提供有效支持。
市场方面，汇旺的加密货币地址已被全球主要交易所和区块链分析公司标记，交易流动性几乎枯竭。东南亚商家已加速转向其他支付平台，如越南的MoMo和泰国的TrueMoney，汇旺的客户基础岌岌可危。 业内人士预测，汇旺可能通过转移资产至其他匿名实体或新兴市场继续苟延残喘，但其作为区域金融巨头的辉煌已一去不复返。长期来看，若无法摆脱黑灰产业标签，汇旺集团或将面临破产清算，或被其他企业低价收购。
成也黑产，败也黑产
汇旺集团的崛起源于东南亚黑灰产业的肥沃土壤，其高效的支付和担保服务一度点亮区域金融市场。然而，与黑产的深度捆绑使其如履薄冰，从2024年的资金冻结到2025年的美国制裁，汇旺的每一步都在为昔日的“原罪”买单。这颗东南亚金融明星的陨落，不仅是企业战略失误的悲剧，更折射出区域治理与全球金融监管的复杂博弈。汇旺集团的最终归宿如何？让我们拭目以待。